Метод расчёта:
Средняя величина активов = итог активов (Ва) /3= 6158+4946+5591/3=5565
Средняя величина собственного капитала = ∑собственного капитала/3=2079+1925+3005/3=2336
Средняя величина текущих активов = ∑текущих активов/3= =6149+5591+4946/3=5562
Средняя величина дебиторской задолженности = ∑дебиторской задолженности и прочих оборотных активов/3=1740+1428+1670/3=1613
Средняя величина запасов и затрат = ∑запасов и затрат/3=3943+3168+3506/3=3539
Средняя величина кредиторской задолженности = ∑кредиторской задолженности/3=4079+1941+3033/3=3018
Коэффициент оборачиваемости активов (Коба) = выручка/средняя величина активов 47887/5565=8,6
Длительность оборота активов = 360/ Коба =360/8,6=42
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала (Кобс) = =выручка/ср. величина собственного капитала = 47887/2336=20,5
Длительность оборота собственного капитала = 360/ Кобс =360/20,5=17,5
Коэффициент оборачиваемости текущих активов (Кобт) =выручка/ср. величина текущих активов = 47887/5562=8,61
Длительность оборота текущих активов = 360/ Кобт = 360/8,61=42
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (Кобд) = выручка/ср. величина дебиторской задолженности=47887/1613=29,69
Длительность оборота дебиторской задолженности = 360/Кобд = 360/29,69=12
Коэффициент оборачиваемости товарно-материальных запасов (Кобз) =себестоимость проданных товаров/ср. величина запасов и затрат= =45592/3539=12,88
Длительность оборота товарно-материальных запасов =360/Кобз= =360/12,88=28
Продолжительность цикла бизнеса (операционного цикла) =длительность оборота дебиторской задолженности + длительность оборота товарно-материальных запасов = 12+28=40
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (Кобк) = =выручка/средняя величина кредиторской задолженности = 47887/3018=15,87
Длительность оборота кредиторской задолженности = 360/ Кобк= =360/15,87=23
Продолжительность финансового цикла = продолжительность цикла бизнеса - длительность оборота кредиторской задолженности =40 - 23=17
Показатель фондоотдачи характеризует количество выручки от реализации, приходящейся на рубль основных фондов. По данным баланса эту величину можно получить следующим образом: с.010 (ф.2) /с.120 (ф.1)
Показатель фондоотдачи равен нулю. У предприятия не имеется собственных средств, поэтому рассчитать данный показатель не представляется возможным.
Скорость оборота собственного капитала отражает активность использования денежных средств. Низкое значение этого показателя свидетельствует о бездействии части собственных средств. Увеличение оборачиваемости говорит о том, что собственные средства предприятия вводятся в оборот. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала составляет 20,5. Период оборота собственного капитала составляет 18 дней.
Коэффициент оборачиваемости текущих активов определяет потенциал компании по получению дохода при существующих инвестициях и структуре капитала. В 2012 году данный коэффициент составляет 8,61. Длительность оборота активов 42 дня.
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (Кобд) указывает, сколько дней в среднем нужно компании для сбора задолженностей с покупателей, то есть превращение долга в деньги. Коэффициент оборачиваемости. дебиторской задолженности равен 29,69. Длительность оборота дебиторской задолженности 12 дней.
Оборачиваемость запасов - показатель, характеризующий скорость потребления или реализации сырья или запасов.
Коэффициент оборачиваемости запасов составляет 12,88, его длительность равна 28 дням.
Операционный цикл равен времени между закупкой сырья и материалов или товаров и получением выручки от реализации продукции.
При снижении операционного цикла при прочих равных условиях снижается время между закупкой сырья и получением выручки, вследствие чего растет рентабельность. Соответственно снижение данного показателя в днях благоприятно характеризует деятельность организации. Продолжительность операционного цикла составляет 40 дней.
Оборачиваемость кредиторской задолженности - показатель, связывающий сумму денег, которую организация должна вернуть кредиторам (в основном, поставщикам) к определенному сроку, и текущую величину закупок либо приобретенных у кредиторов товаров/услуг.
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности составляет 15,87. Длительность оборота кредиторской задолженность 23 дня. Оборачиваемость дебиторской задолженности выше, чем оборачиваемость кредиторской, что является положительным фактором.
Классификация активов
Активы компании включают в себя стоимостное выражение ресурсов, которыми обеспечивается производственный процесс предприятия. К активам можно отнести:
- Внеоборотные фонды (сооружения, здания, станки и оборудование, транспорт и др.),
- Оборотные фонды (денежные средства, задолженность дебиторов, краткосрочное вложение средств и др.).
Учет активов является обязательным для большинства российских предприятий. Все активы сосредоточены в левой части баланса и разделяются в соответствии с назначением:
- Первый раздел баланса представлен внеоборотными активами (основные средства и нематериальные активы), которые учитываются в соответствии с остаточной стоимостью за вычетом износа (строка 1100 бухгалтерского баланса);
- Второй раздел баланса представлен оборотными средствами, которые напрямую участвуют в процессе производства (строка 1200 бухгалтерского баланса).
Формула среднегодовой стоимости активов по балансу
Для расчета средней суммы активов предприятия за год необходимо сложить величину активов на начало и конец года. Далее эта сумма делится на 2 или умножается на 0,5.
Формула среднегодовой стоимости активов по балансу использует данные бухгалтерской отчетности.
В общем виде формула среднегодовой стоимости активов по балансу выглядит следующим образом:
СА ср = (САнп + САкп) / 2
Здесь СА ср – среднегодовая стоимость активов,
САнп – стоимость активов на начало периода,
САкп – стоимость активов на конец периода (года).
Формула среднегодовой стоимости активов по балансу позволяет провести расчет как по активам предприятия в целом, так и в отдельности по оборотным и внеоборотным активам.
Особенности расчета
Активы предприятия в сумме зафиксированы по строке 1600 бухгалтерского баланса, который составляется бухгалтерами на конец каждого года. Применяя данную формулу, используют показатели по балансу за несколько лет, при этом из баланса за каждый год берется показатель по строке 1600, суммируется и делится впоследствии на 2.
В случае расчетов по оборотным активам формула среднегодовой стоимости активов по балансупотребует информации из 1200 строки баланса. Если же необходим расчет по внеоборотным активам, то бухгалтер использует показатели по 1100 строке бухгалтерского баланса.
Как найти среднюю величину активов
Использовать показатели нужно аналогичным способом путем нахождения средней стоимости активов и сопоставления данных по балансу за соответствующие годы.
Значение среднегодовой стоимости активов по балансу
Среднегодовая стоимость активов, которая вычисляется аналитиками, используется в дальнейшем при расчете коэффициентов, которыми можно характеризовать состояние и эффективность работы любого предприятия:
- Рентабельность активов,
- Коэффициент оборачиваемости активов и др.
Также показатель применяют в целях нахождения причин, которые привели к изменениям в работе предприятия, и принятия решений в области управления ресурсами.
Показатель среднегодовой стоимость активов может дать более точное понимание величины и стоимости активов, при этом он нивелирует обстоятельства, способные исказить реальную сумму активов.
Если сопоставляются показатели оборачиваемости активов разных предприятий за различные годы, то необходимо провести проверку единообразия оценки среднегодовой суммы активов.
Примеры решения задач
Средняя величина активов: формула по балансу
Юркова, С.В. Юрков
Экономика предприятия
Электронные учебник
Типовой пример 3. ОБОРОТНЫЕ СРЕДСТВА
Задача 1
Определите и проанализируйте структуру оборотных средств предприятий по следующим данным:
Решение
Структура оборотных средств представляет собой долю каждого элемента в общей сумме. Определим структуру оборотных средств обоих предприятий:
|
Элементы оборотных средств |
Предприятие 1 |
Предприятие 2 |
||
|
Структура, % |
Сумма, млн руб. |
Струк-тура, % |
||
|
Производственные запасы |
||||
|
Незавершенное производство |
||||
|
Расходы будущих периодов |
||||
|
Готовая продукция |
||||
Рассчитанные структуры дают возможность сделать вывод о том, что второе предприятие является более материалоемким, чем первое. В то же время, первому предприятию приходится вкладывать большие средства в расходы будущих периодов. Скорее всего, это расходы на подготовку и освоение производства, которые обусловлены спецификой производственного процесса. Более высокая доля незавершенного производства может свидетельствовать о большей длительности производственного цикла или большей стоимости перерабатываемого сырья или материалов. В сочетании с большим удельным весом готовой продукции это позволяет сделать предположение, что второе предприятие скорее всего относится к числу тех, что производят продукцию с более высокой долей добавленной стоимости.
Задача 2
Рассчитайте среднеквартальные и среднегодовые остатки оборотных средств, а также оборачиваемость оборотных средств (длительность оборота) и коэффициент оборачиваемости за год, используя следующие данные:
Коэффициент оборачиваемости определяется по формуле
Коб = Р / ОбС .
Для расчета длительности оборота в днях используется формула
ДО = Д · ОбС / Р .
Поэтому вначале нужно вычислить средние за год остатки оборотных средств и объем реализации за год:
ОбС = / 4 = 2 475 тыс. руб.,
Р = 3 000 + 3 500 + 2 900 + 3 100 = 12 500 тыс. руб.,
Коб = 12 500 / 2 475 = 5 об/год,
ДО = 360 · 2 475 / 12 500 = 71 дн.
Таким образом, оборотные средства совершили 5 оборотов за год, при этом длительность одного оборота составила в среднем 71 дн.
Задача 3
Средние остатки оборотных средств в 2002 г. составляли 15 885 тыс. руб., а объем реализованной продукции за тот же год – 68 956 тыс. руб. В 2003 г. длительность оборота планируется сократить на 2 дн.
Найдите сумму оборотных средств, которая необходима предприятию при условии, что объем реализованной продукции останется прежним.
Решение
Вначале рассчитаем длительность оборота за 2002 г.:
ДО = 360 ·15 885 / 68 956 = 82 дн.
Затем определим длительность оборота за 2003 г.:
ДО = 82 – 2 = 80 дн.
С учетом новой длительности рассчитаем потребность в оборотных средствах:
80 дн. = 360 · ОбС / 68 956,
ОбС = 15 323 тыс. руб.
 |
Вернуться назад на Актив баланса
Считается, что актив баланса "текущий", если ожидается, что он сменит свою форму в течение года от даты баланса. Такими активами являются материально-производственные запасы (МПЗ), дебиторская задолженность и касса. В балансе могут также отражаться текущие активы - краткосрочные инвестиции. Срок один год - это приблизительное правило для установления более фундаментального различия между теми активами, которые будут использоваться в деловых операциях (основной капитал), и теми активами, которые являются частью оборотного или торгового капитала. Значит, так же, как инвестиции могут быть долгосрочными или краткосрочными, автомобили могут быть основными средствами (если это часть парка автомобилей компании) или текущими активами (если это часть торговых запасов торговца автомобилями). Строго говоря, никто не может ожидать, что текущий актив обернется наличностью в течение года, но он должен находиться в обороте, как указано выше. Например, МПЗ могут быть проданы покупателям в кредит, что замедлит поступление наличности. Связь текущих активов с реализацией повышает значение их рыночной стоимости (обычно чистой стоимости возможной реализации). Таким образом, хотя при учете по первоначальной стоимости рыночной ценой основного капитала обычно пренебрегают, но ее не игнорируют для текущих активов.
Формула среднегодовой стоимости активов по балансу
Во-первых, в примечаниях к балансу можно показать рыночную стоимость некоторых текущих активов. Во-вторых, оценка показателей баланса осуществляется при помощи правила низшей из двух величин: стоимости и рыночной стоимости. В периоды роста цен это обычно приводит к использованию первоначальной стоимости. Однако подразумеваемая постоянно возможность более низкой рыночной стоимости - это пример использования в бухгалтерском учете присущего ему принципа консерватизма. В британских балансах текущие активы показаны после основного капитала, а также в порядке возрастания ликвидности (последняя рубрика - "Касса"). Американские балансы принято начинать с текущих активов. Выражение чистые текущие активы (или "оборотный капитал") означает текущие активы минус текущие обязательства. Отношение текущих активов к текущим обязательствам называют коэффициентом ликвидности.
Текущими активами являются ресурсы предприятия, которые не предназначены для длительного использования. К ним относятся запасы и затраты, краткосрочная дебиторская задолженность и другие ликвидные активы, которые можно обратить в деньги в течение производственного цикла или года. Найти текущие активы можно, используя бухгалтерскую отчетность компании.
1. Откройте бухгалтерский баланс предприятия на нужную вам дату. Стоимость текущих активов на начало и на конец периода указана по строке 290 (итог II раздела баланса). Определите их динамику за период, вычислив разность между этими цифрами.
2. Рассчитайте среднюю величину текущих активов за период, используя формулу: Атс = (Ат1+Ат2)/2, где:
Ат1- текущие активы предприятия на начало периода;
Ат2- текущие активы предприятия на конец периода. Затем можно проанализировать эффективность их использования.
3. Вычислите рентабельность активов предприятия по формуле: Рa = П / Aтс х 100%, где:
— П — чистая прибыль за анализируемый период;
— Атс — средняя величина текущих активов предприятия за период.
Сумму чистой прибыли предприятия определите по строке 190 «Отчета о прибылях и убытках».
4. Разделите сумму чистой прибыли предприятия на рассчитанную среднюю стоимость активов предприятия.
Умножив полученный коэффициент на 100%, получите рентабельность активов предприятия за анализируемый период. Этот показатель характеризует величину прибыли, приходящейся на каждый рубль их стоимости. Оптимальным считается, если он равен 18-20%.
5. Найдите оборачиваемость текущих активов по формуле:
Об = (В/Атс) * Кдн, где:
В — выручка от реализации за отчетный период (без НДС);
Атс — средняя величина текущих активов предприятия;
Кдн — количество дней отчетного периода.
Выручку возьмите из отчета о прибылях и убытках за анализируемый период. Поделив ее на среднюю величину текущих активов, умножьте полученную цифру на количество дней отчетного периода.
6. Рассчитайте оборачиваемость текущих активов за предыдущие отчетные периоды, проанализируйте динамику изменений. Чем меньше полученный показатель, тем лучше. экономическая эффективность уменьшения периода оборачиваемости активов выражается в высвобождении дополнительных средств из оборота и, как следствие, в повышении прибыли предприятия.
7. Имейте в виду, что при уменьшении периода оборачиваемости требуется меньше запасов. При этом снижаются затраты на их хранение. Соответственно, замедление оборачиваемости приводит к увеличению стоимости текущих активов и дополнительным затратам. Таким образом, своевременный расчет и анализ состояния активов позволит принять правильные решения по управлению их использованием.
 |
Советы Эксперта - Консультанта по финансовым вопросам
Фото по теме
Довольно часто, при анализе деятельности предприятия, для расчета рентабельности, например, необходимо знать среднюю величину активов. Этот показатель рассчитывается на основе показателей экономической деятельности предприятия в динамике. Просто следуйте этим простым пошаговым советам, и Вы будете на верном пути при решении Ваших финансовых вопросов.
Краткое пошаговое руководство
Итак, рассмотрим действия, которые необходимо предпринять.Шаг -
1
В бухгалтерском учете активы разделяются на оборотные и внеоборотные. Далее, переходим к следующему шагу рекомендации.
Шаг -
2
С точки зрения ликвидности, внеоборотные активы – это то, чем владеет фирма, но не может воспользоваться их денежным эквивалентом, как минимум, в течение года. Здания, находящиеся во владении организации, оборудование и прочее имущество относятся к основным средствам. Также в категорию внеоборотных активов входят нематериальные ценности (патенты, например) и долгосрочные финансовые вложения. Далее, переходим к следующему шагу рекомендации.
Шаг -
3
К оборотным средствам относятся запасы организации – готовая продукция, сырье и материалы на складе или в производстве. Также в состав оборотных активов входят чьи-либо обязательства перед фирмой – например, будущие выплаты по уже заключенным договорам или ценные бумаги и векселя. И, наконец, оборотные активы включают в себя наиболее ликвидные активы – наличность в кассе организации, а также ее деньги на расчетных счетах или в краткосрочных банковских вкладах. Далее, переходим к следующему шагу рекомендации.
Шаг -
4
В сумме, все эти категории и образуют величину активов организации. Все они отображаются в первом и втором разделах бухгалтерского баланса, а их сумма приводится в строке 300 «Баланс». Далее, переходим к следующему шагу рекомендации.
Шаг -
5
Для того, чтобы определить среднюю величину активов, необходимо знать их состояние в динамике. Если у вас есть данные о размере активов за каждый квартал, вы сможете найти среднее хронологическое значение величины активов по формуле: Средняя величина активов = (50%*Активы за 1 квартал + Активы за 2 квартал + Активы за 3 квартал + 50%*Активы за 4 квартал)/3 Далее, переходим к следующему шагу рекомендации.
Шаг -
6
Для примера, данные о размере активов следующие: Активы за 1 квартал = 4 млн. руб. Активы за 2 квартал = 2,5 млн. руб. Активы за 3 квартал = 3 млн. руб. Активы за 3 квартал = 3 млн. руб. Тогда средняя величина активов = (2+2,5+3+1,5)/3=9/3=3 млн. руб. Далее, переходим к следующему шагу рекомендации.
Шаг -
7
Если же у нас есть данные о величине активов на начало и на конец периода, то среднее значение рассчитывается по формуле среднего арифметического: Средняя величина активов = (Активы на начало периода + Активы на конец периода)/2 Далее, переходим к следующему шагу рекомендации.
Шаг -
8
Для примера, данные о размере активов следующие: Активы за 2009 год = 5 млн. руб. Активы за 2010 год = 7 млн. руб. Средняя величина активов за 2010 год = (5+7)/2 = 6 млн. руб. Далее, переходим к следующему шагу рекомендации.
Шаг -
9
Аналогично можно рассчитать среднюю величину капитала и прочих показателей при наличии данных об их динамике.
Надеемся ответ на вопрос - Как найти среднюю величину активов - содержал полезные для Вас сведения. Удачи Вам!Чтобы найти ответ на интересующий Вас вопрос воспользуйтесь формой -
В статье определим, какие имущественные, материальные и денежные ценности экономического субъекта можно отнести к чистым активам. Предоставим формулу расчета, расскажем, как проанализировать и улучшить показатели.
Общие понятия
Успешное ведение бизнеса невозможно без детального анализа финансово-экономических показателей хоздеятельности экономического субъекта. Чтобы оценить имущественное и финансовое положение организации и своевременно принять верные управленческие решения, необходимо определить важные коэффициенты платежеспособности и рентабельности. Одним из ключевых расчетных показателей признан расчет стоимости чистых активов по балансу.
Чистые активы организации (ЧА) — это сумма средств экономического субъекта, определенная расчетным путем, которая останется в распоряжении компании после полного погашения долговых обязательств. Иными словами, величина чистых активов вычисляется как арифметическая разница между совокупными показателями имущественных, материальных и финансовых ценностей компании и принятых обязательств.
Отметим, что расчет стоимости чистых активов по балансу является обязательным для организаций. Вычисление показателя осуществляется раз в год на основании данных бухотчетности. Отражаются показатели в третьем разделе отчета об изменениях (движениях) капитала, чистые активы — это (в балансе) строка 360 данной отчетной формы.
Формула расчета чистых активов
Ключевой порядок, как рассчитать стоимость чистых активов по балансу, определен Министерством финансов РФ и представлен в отдельном приказе № 84н от 28.08.2014 . Отметим, что ранее действовал иной порядок, но в настоящее время он не используется.
Данная формула чистых активов по балансу применима к следующему кругу экономических субъектов:
- публичные либо непубличные акционерные общества;
- государственные либо муниципальные унитарные предприятия;
- общества с ограниченной ответственностью;
- производственные кооперативы или жилищные кооперативы;
- хозяйственные партнерства.
Чистые активы формула:
ЧА = (АО - ДУ - ЗА) - (ОБ - ДБП),
- АО — сумма внеоборотных и оборотных средств экономического субъекта на отчетную дату;
- ДУ — долг учредителя, образовавшийся перед предприятием по формированию уставного капитала;
- ЗА — задолженность по собственным акциям, образовавшаяся при выпуске;
- ОБ — сумма обязательств компании краткосрочных и долгосрочных;
- ДБП — доходы будущих периодов в виде государственной финподдержки или безвозмездной передачи имущественных ценностей.
ЧА = (строка 1600 - ДУ) - (строка 1400 + строка 1500 - ДБП).
Рассчитать размер чистых активов в балансе (строки указаны выше) на калькуляторе «под карандаш» недостаточно. Такой расчет необходимо закрепить документально. Однако унифицированного бланка для отражения расчетных данных не предусмотрено в Приказе № 84н. Организации обязаны самостоятельно разработать бланк и регламентировать его в своей учетной политике.
Отметим, что до утверждения приказа № 84н действовала старая форма (Приказ Минфина РФ № 10 и ФКЦБ России от 29.01.2003 № 03-6/пз ). В новых указаниях Министерство финансов России не внесло запрет на использование данной формы, следовательно, фирмы могут использовать его для оформления расчетов чистых активов в балансе (строки документа содержат всю необходимую информацию).
Как рассчитать чистые активы по балансу, пример
ООО «Весна» подготовила годовую бухгалтерскую отчетность, в том числе бухгалтерский баланс по форме ОКУД 0710001.
По данным бухгалтерского баланса был произведен расчет:
ЧА = (13 800 +19 283 - 0) - (12 930 - 0) = 20 153 рублей.
Анализ показателей
Завершив арифметические расчеты, переходим к анализу полученного результата. При положительной сумме чистых активов в балансе можно сделать вывод о прибыльности и высокой платежеспособности компании. И, соответственно, чем выше показатель, тем рентабельнее предприятие.
Отрицательные чистые активы — это показатель низкой платежеспособности предприятия. Иными словами, компания с отрицательным показателем ЧА, вероятнее всего, скоро обанкротится, попросту фирме будет нечем расплатиться с долгами. Однако в такой ситуации необходимо учитывать исключительные обстоятельства. Например, компания только образовалась и еще не покрыла своих затрат, либо предприятие получило большой кредит на расширение.
Увеличение чистых активов можно осуществить за счет увеличения уставного, резервного или добавочного капиталов либо сокращением долгов учредителя перед предприятием.
Вернуться назад на Актив баланса
Считается, что актив баланса "текущий", если ожидается, что он сменит свою форму в течение года от даты баланса. Такими активами являются материально-производственные запасы (МПЗ), дебиторская задолженность и касса. В балансе могут также отражаться текущие активы - краткосрочные инвестиции. Срок один год - это приблизительное правило для установления более фундаментального различия между теми активами, которые будут использоваться в деловых операциях (основной капитал), и теми активами, которые являются частью оборотного или торгового капитала. Значит, так же, как инвестиции могут быть долгосрочными или краткосрочными, автомобили могут быть основными средствами (если это часть парка автомобилей компании) или текущими активами (если это часть торговых запасов торговца автомобилями). Строго говоря, никто не может ожидать, что текущий актив обернется наличностью в течение года, но он должен находиться в обороте, как указано выше. Например, МПЗ могут быть проданы покупателям в кредит, что замедлит поступление наличности.
Как найти среднюю величину активов
Связь текущих активов с реализацией повышает значение их рыночной стоимости (обычно чистой стоимости возможной реализации). Таким образом, хотя при учете по первоначальной стоимости рыночной ценой основного капитала обычно пренебрегают, но ее не игнорируют для текущих активов. Во-первых, в примечаниях к балансу можно показать рыночную стоимость некоторых текущих активов. Во-вторых, оценка показателей баланса осуществляется при помощи правила низшей из двух величин: стоимости и рыночной стоимости. В периоды роста цен это обычно приводит к использованию первоначальной стоимости. Однако подразумеваемая постоянно возможность более низкой рыночной стоимости - это пример использования в бухгалтерском учете присущего ему принципа консерватизма. В британских балансах текущие активы показаны после основного капитала, а также в порядке возрастания ликвидности (последняя рубрика - "Касса"). Американские балансы принято начинать с текущих активов. Выражение чистые текущие активы (или "оборотный капитал") означает текущие активы минус текущие обязательства. Отношение текущих активов к текущим обязательствам называют коэффициентом ликвидности.
Текущими активами являются ресурсы предприятия, которые не предназначены для длительного использования. К ним относятся запасы и затраты, краткосрочная дебиторская задолженность и другие ликвидные активы, которые можно обратить в деньги в течение производственного цикла или года. Найти текущие активы можно, используя бухгалтерскую отчетность компании.
1. Откройте бухгалтерский баланс предприятия на нужную вам дату. Стоимость текущих активов на начало и на конец периода указана по строке 290 (итог II раздела баланса). Определите их динамику за период, вычислив разность между этими цифрами.
2. Рассчитайте среднюю величину текущих активов за период, используя формулу: Атс = (Ат1+Ат2)/2, где:
Ат1- текущие активы предприятия на начало периода;
Ат2- текущие активы предприятия на конец периода. Затем можно проанализировать эффективность их использования.
3. Вычислите рентабельность активов предприятия по формуле: Рa = П / Aтс х 100%, где:
— П — чистая прибыль за анализируемый период;
— Атс — средняя величина текущих активов предприятия за период.
Сумму чистой прибыли предприятия определите по строке 190 «Отчета о прибылях и убытках».
4. Разделите сумму чистой прибыли предприятия на рассчитанную среднюю стоимость активов предприятия.
Умножив полученный коэффициент на 100%, получите рентабельность активов предприятия за анализируемый период. Этот показатель характеризует величину прибыли, приходящейся на каждый рубль их стоимости. Оптимальным считается, если он равен 18-20%.
5. Найдите оборачиваемость текущих активов по формуле:
Об = (В/Атс) * Кдн, где:
В — выручка от реализации за отчетный период (без НДС);
Атс — средняя величина текущих активов предприятия;
Кдн — количество дней отчетного периода.
Выручку возьмите из отчета о прибылях и убытках за анализируемый период. Поделив ее на среднюю величину текущих активов, умножьте полученную цифру на количество дней отчетного периода.
6. Рассчитайте оборачиваемость текущих активов за предыдущие отчетные периоды, проанализируйте динамику изменений. Чем меньше полученный показатель, тем лучше. экономическая эффективность уменьшения периода оборачиваемости активов выражается в высвобождении дополнительных средств из оборота и, как следствие, в повышении прибыли предприятия.
7. Имейте в виду, что при уменьшении периода оборачиваемости требуется меньше запасов. При этом снижаются затраты на их хранение. Соответственно, замедление оборачиваемости приводит к увеличению стоимости текущих активов и дополнительным затратам. Таким образом, своевременный расчет и анализ состояния активов позволит принять правильные решения по управлению их использованием.
Средняя хронологическая
Средняя хронологическая — это средний уровень ряда динамики, т. е. средняя, исчисленная по совокупности значений показателя в разные моменты или периоды времени.
В зависимости от вида ряда динамики применяются различные способы ее расчета, а именно расчет средней хронологической интервального ряда и средней хронологической моментного ряда.
Средней хронологической интервального (более распространённого) ряда является средняя величина из уровней интервального ряда динамики, которая исчисляется по формуле:
где — средний уровень ряда;
— уровень ряда динамики;
— число членов ряда
Для примера рассмотрим данные о детских оздоровительных учреждениях в Пскове и области.
Таблица. Детские оздоровительные учреждения
Исследуемый ряд является интервальным, используя формулу средней хронологической можем высчитать среднее количество оздоровительных учреждений:
Учреждений.
Средней хронологической моментного ряда является средняя величина из уровней моментного ряда динамики. Если есть функция, выражающая изменение моментного показателя во времени, то за время от до средняя хронологическая моментного ряда равна:
Однако данных непрерывного наблюдения значения в распоряжении статистики, как правило, нет. Поэтому в зависимости от характера изменения показателя и имеющихся данных применяются различные методы расчета.
При равных промежутках времени между датами, на которые имеются данные, и равномерном изменении размера показателя между датами средняя хронологическая моментного ряда обычно исчисляется по формуле:
где — уровень ряда;
— число всех членов ряда;
— средний уровень.
Если периоды времени, отделяющие одну дату от другой, не равны между собой, то расчет средней хронологической моментного ряда производится по формуле средней взвешенной арифметической, в качестве весов которой принимаются отрезки времени между датами, т. е. по формуле:
где — время, в течение которого данный уровень ряда оставался без изменения.
Еще статьи по экономике
Макроэкономический анализ и прогноз функционирования экономики
макроэкономический совокупный спрос мультипликатор Макроэконо́мика (от греч. μακρός — длинный, большой, οκος — дом и ν …
Средняя величина активов: формула по балансу
Теоретические основы исследования планирования как функции управления
Актуальность темы исследования. Планирование роль является важнейшими элементами управления современной организацией. Планирование — это определение системы целей функциониров …
Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности предприятия ОАО РЖД
Любое предприятие сталкивается с необходимость проведения анализа своей финансово-хозяйственной деятельности. Результаты такого анализа позволяют оценить текущее финансовое сос …
Классификация активов
Активы компании включают в себя стоимостное выражение ресурсов, которыми обеспечивается производственный процесс предприятия.
Расчет среднегодовой стоимости активов — формула
К активам можно отнести:
- Внеоборотные фонды (сооружения, здания, станки и оборудование, транспорт и др.),
- Оборотные фонды (денежные средства, задолженность дебиторов, краткосрочное вложение средств и др.).
Учет активов является обязательным для большинства российских предприятий. Все активы сосредоточены в левой части баланса и разделяются в соответствии с назначением:
- Первый раздел баланса представлен внеоборотными активами (основные средства и нематериальные активы), которые учитываются в соответствии с остаточной стоимостью за вычетом износа (строка 1100 бухгалтерского баланса);
- Второй раздел баланса представлен оборотными средствами, которые напрямую участвуют в процессе производства (строка 1200 бухгалтерского баланса).
Формула среднегодовой стоимости активов по балансу
Для расчета средней суммы активов предприятия за год необходимо сложить величину активов на начало и конец года. Далее эта сумма делится на 2 или умножается на 0,5.
Формула среднегодовой стоимости активов по балансу использует данные бухгалтерской отчетности.
В общем виде формула среднегодовой стоимости активов по балансу выглядит следующим образом:
СА ср = (САнп + САкп) / 2
Здесь СА ср – среднегодовая стоимость активов,
САнп – стоимость активов на начало периода,
САкп – стоимость активов на конец периода (года).
Формула среднегодовой стоимости активов по балансу позволяет провести расчет как по активам предприятия в целом, так и в отдельности по оборотным и внеоборотным активам.
Особенности расчета
Активы предприятия в сумме зафиксированы по строке 1600 бухгалтерского баланса, который составляется бухгалтерами на конец каждого года. Применяя данную формулу, используют показатели по балансу за несколько лет, при этом из баланса за каждый год берется показатель по строке 1600, суммируется и делится впоследствии на 2.
В случае расчетов по оборотным активам формула среднегодовой стоимости активов по балансупотребует информации из 1200 строки баланса. Если же необходим расчет по внеоборотным активам, то бухгалтер использует показатели по 1100 строке бухгалтерского баланса. Использовать показатели нужно аналогичным способом путем нахождения средней стоимости активов и сопоставления данных по балансу за соответствующие годы.
Значение среднегодовой стоимости активов по балансу
Среднегодовая стоимость активов, которая вычисляется аналитиками, используется в дальнейшем при расчете коэффициентов, которыми можно характеризовать состояние и эффективность работы любого предприятия:
- Рентабельность активов,
- Коэффициент оборачиваемости активов и др.
Также показатель применяют в целях нахождения причин, которые привели к изменениям в работе предприятия, и принятия решений в области управления ресурсами.
Показатель среднегодовой стоимость активов может дать более точное понимание величины и стоимости активов, при этом он нивелирует обстоятельства, способные исказить реальную сумму активов.
Если сопоставляются показатели оборачиваемости активов разных предприятий за различные годы, то необходимо провести проверку единообразия оценки среднегодовой суммы активов.
Примеры решения задач
Определение
БАЛАНС 1600 — это сумма показателей по строкам 1100 и 1200, то есть сумма внеоборотных и оборотных активов.
Это все активы, которые предприятие использует для создания финансовых результатов.
Формула среднегодовой стоимости активов по балансу
Чем их больше, тем выше экономический потенциал организации.
Данная строка (называемая также «активы», «валюта баланса» или «итог баланса») выступает одним из абсолютных экономических показателей деятельности предприятия, используемых в сервисе для характеристики масштабов деятельности предприятия и достигаемых результатов работы.
Формула расчёта (по отчётности)
Строка 1600 бухгалтерского баланса
Норматив
Не нормируется
Выводы о том, что означает изменение показателя
Если показатель выше нормы
Не нормируется
Если показатель ниже нормы
Не нормируется
Если показатель увеличивается
Обычно позитивный фактор, особенно если сопровождается более быстрым ростом выручки и прибыли. В ином случае — негативный фактор.
Если показатель уменьшается
Обычно позитивный фактор, если сопровождается ростом выручки и прибыли. В ином случае — негативный фактор, особенно если выручка и прибыль сокращаются быстрей снижения общих активов.
Примечания
Показатель в статье рассматривается с точки зрения не бухучёта, а финансового менеджмента. Поэтому иногда он может определяться по-разному. Это зависит от авторского подхода.
В большинстве случаев в вузах принимают любой вариант определения, поскольку отклонения по разным подходам и формулам обычно находятся в пределах максимум нескольких процентов.
Показатель рассматривается в основном бесплатном сервисе финансовый анализ онлайн и некоторых других сервисах
Если после расчёта показателей вам нужны выводы, посмотрите, пожалуйста, эту статью: выводы по финансовому анализу
Если вы увидели какую-то неточность, опечатку — также, пожалуйста, укажите это в комментарии. Я стараюсь писать максимально просто, но если всё же что-то не понятно — вопросы и уточнения можно писать в комментарии к любой статье сайта.
С уважением, Александр Крылов, anfin.ru
Раздел: Показатели и коэффициенты финансового анализаМетки: Абсолютные экономические показатели, Бухгалтерский баланс
 |
Вернуться назад на Стоимость активов
Средняя стоимость активов — это среднее арифметическое от стоимости активов предприятия на начало и конец года.
Средняя стоимость активов формула:
Средняя стоимость активов = (Стоимость активов на начало года + Стоимость активов на конец года) / 2
Определите стоимость активов предприятия на начало и на конец года по данным бухгалтерского баланса. Ее величина отражается по строке 300 «Итог баланса».
Рассчитайте среднегодовую стоимость активов по формуле:
Аср= (А1+А2)/2, где:
— А1- стоимость активов предприятия на начало года,
— А2 — стоимость активов на конец года.
Для этого сложите данные по сроке 300 «Итог баланса» на начало и на конец года. Поделив полученную сумму на два, вы найдете среднегодовую стоимость активов предприятия за анализируемый период.
Среднегодовая стоимость активов
Рассчитайте при необходимости по этой же формуле среднегодовую стоимость внеоборотных и оборотных активов, используя итоги бухгалтерского баланса по разделу I «Внеоборотные активы» или по разделу II «Оборотные активы». Сделав аналогичные расчеты по данным финансовой отчетности за предыдущие периоды, проведите анализ изменений состава имущества организации, выявите причины, повлиявшие на эти изменения, примите необходимые решения по эффективному управлению ресурсами фирмы.
Расчетные данные среднегодовой стоимости активов используются также при расчетах коэффициентов рентабельности имущества, коэффициентов оборачиваемости активов и других показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия. Анализ и выявление факторов, влияющих на изменения в них, позволяет эффективно управлять активами предприятия в процессе его хозяйственной деятельности.
Новости и общество
Доля оборотных средств в активах. Коэффициент ликвидности: формула
Оборотный капитал относится к важной части имущества любого предприятия. В течение одного производственного цикла эти ресурсы полностью меняют свое материальное выражение на денежную форму. Поэтому их называют мобильной частью имущества.
Доля оборотных средств в активах находится на постоянном контроле аналитической службы.
Недостаток и переизбыток этих ресурсов одинаково плохо отражается на результатах работы компании. Если количество оборотных средств накапливается, уменьшается скорость их оборота. Из-за этого снижается прибыль.
Недостаток мобильных средств сопутствует простоям, сбоям в период протекания производственного цикла. Это также негативно отражается на финансовых результатах. Поэтому нормативы и подходы к анализу активов, находящихся в обороте, заслуживают внимательного рассмотрения.
Мобильность оборотных фондов
Оборотные ресурсы компании состоят из запасов, материалов, краткосрочных вложений и дебиторской задолженности. Они в процессе производства становятся готовой продукцией и реализуются в операционном периоде. Цикл заканчивается, когда средства от их продажи возвращаются на счета организации.
Доля оборотных средств в активах находится под неустанным контролем финансовой службы. Помимо того что от скорости оборота зависит количество прибыли компании, эти ресурсы формируют инвестиционный рейтинг компании.
Дело в том, что такое имущество быстрее всего можно перевести в денежную форму. Соответственно, чем больше мобильных ресурсов есть в распоряжении компании, тем быстрее она сможет рассчитаться при необходимости с кредиторами. Поэтому эти средства называют ликвидными.
Понятие ликвидности
Наличие оборотных средств в количестве, соизмеримом или большем, чем краткосрочные обязательства компании, гарантирует возврат кредитных средств в срок (за операционный период).
Понятие ликвидности вобрало в себя несколько определений. Она, во-первых, дает возможность оперативно реагировать на возникновение финансовых трудностей. Во-вторых, ликвидность позволяет увеличивать валюту баланса соответственно росту продаж. В-третьих, гарантирует своевременный возврат краткосрочных обязательств.
Достаточная ликвидность имущества открывает перед предприятием новые возможности и выгоды. Она означает полный контроль руководства над своими активами, а также финансовую устойчивость.
Если этот показатель в норме, значит руководство компании грамотно распоряжается вверенным ему имуществом.
Видео по теме
Недостаточная ликвидность
Недостаточная доля оборотных средств в активах приводит к ряду проблем. В первую очередь страдает производство. Недостаток сырья, материалов отражается на скорости производства готовых изделий. При замедлении технологического цикла снижается количество прибыли.
Помимо этого, недостаток ликвидных средств в структуре валюты баланса ведет к частичной или полной потере финансовой независимости. Иногда предприятию может даже грозить банкротство.
Кредиторы же не могут получить в оговоренные сроки свои средства и проценты. Это снижает рейтинг инвестиционной привлекательности компании. Ей приходится работать в самых неблагоприятных условиях. Поэтому доля оборотных ресурсов и ликвидность не должны теряться из поля зрения финансовой службы предприятия.
Формула
Чтобы правильно понимать, что собой представляет ликвидность, формула которой будет представлена далее, необходимо рассмотреть логику вычислений. Она подразумевает рассмотрение всей суммы оборотных активов, а также их структуры. Общая (или текущая) ликвидность вычисляется так:
Ктл = ОА / КО, где ОА - среднегодовая сумма оборотной части активов, КО - краткосрочные обязательства.
Данные для оценки берут из формы № 1 бухгалтерской отчетности — баланса. В этом случае ликвидность, формула которой была представлена выше, будет выглядеть так:
Ктл = (с. 1240 + 1220 + 1250 + 1232 + 1260 + 1231) / с. 1600
Однако это самый общий показатель. Дело в том, что имущество компании характеризуется разной скоростью оборачиваемости. Поэтому структуру следует рассмотреть отдельно.
Другие показатели
Помимо текущей ликвидности, обязательно оценивают ее промежуточное и абсолютное значение. Также исследуется доля собственных средств в оборотных активах. Промежуточная ликвидность не берет в расчет самые медленно реализуемые в составе оборотного имущества запасы. Формула будет такой:
Кпл = (ОА - З) / КО, где З - запасы.
Наиболее ликвидными активами выступают денежные средства. Поэтому на эту статью баланса также обязательно обращают внимание. Абсолютная ликвидность вычисляется так:
Кал = ДС / КО, где ДС - денежные средства.
Оценивая долю оборотных ресурсов в совокупном имуществе, нельзя оставить без внимания обеспеченность компании собственными оборотными средствами. Коэффициент будет иметь такой вид:
Ксос = (КО - НА) / ОА, где НА - необоротные активы.
Нормативные значения
Определенное значение должна иметь доля оборотных средств в активах. Норматив устанавливается в соответствии с типом отрасли, в которой функционирует предприятие. Для каждого вида показателей ликвидности также определены свои границы.
Так, большинство отечественных и зарубежных компаний выдерживают коэффициент текущей ликвидности не меньше 2. Т. е. оборотные фонды должны превышать текущую задолженность в 2 раза. Но это не единственный критерий.
Промежуточная ликвидность должна соответствовать нормативу 0,7-1. Не желательно снижать показатель ниже 1, но все зависит от отрасли. Абсолютная ликвидность равна в норме 0,2-0,5. Минимально допустимое значение равно 0,1.
Показатель обеспеченности оборота собственными источниками финансирования не должен опускаться ниже 0,1. Выполнение всех этих условий говорит о правильной структуре баланса, а также финансовой стабильности и инвестиционной привлекательности компании.
Превышение норматива
Если рассчитать долю оборотных средств в активах и сравнить результат с нормативом, можно сделать вывод о целесообразности распределения имущества по статьям баланса. Существенное превышение коэффициентов над установленными значениями не приветствуется. Накопление средств в запасах, дебиторской задолженности ведет к увеличению цикла оборачиваемости.
Изучив такое понятие, как доля оборотных средств в активах, можно проводить правильный анализ структуры баланса. На основе полученных данных оптимизируются основные показатели ликвидности, обеспеченности собственными источниками финансирования. Это увеличивает стабильность организации и ведет к повышению уровня прибыли.
Новости и общество
Эффективность использования оборотных средств. Экономическая сущность, коэффициенты
Любое предприятие обладает определенным запасом оборотных средств. Они состоят из фондов обращения (ГП на складе, отгруженная продукция и прочие) и оборотных производственных фондов (материалы как основные, так и вспо…
Финансы
Коэффициент ликвидности: формула по балансу и нормативное значение
Одним из показателей деятельности фирмы является уровень ликвидности. По нему оценивается кредитоспособности организации, ее способности в полном объеме и рассчитываться по обязательствам в срок. Детальнее о том, каки…
Новости и общество
Рентабельность оборотных средств: коэффициент, формула, анализ
Руководство любой компании обязано осуществлять контроль показателей эффективности организации финансово-экономической деятельности. От этого зависит чистая прибыль предприятия, его стабильность. Немаловажным этапом о…
Образование
Формула и методы определения потребности предприятия в оборотных средствах
Каждое предприятие стремится увеличить эффективность использования своего капитала. От этого зависит прибыльность организации, ее рыночная стоимость и стабильное развитие в будущем. Именно по этой причине соответствую…
Финансы
Денежные средства в балансе — это наиболее ликвидная категория активов
Денежные средства — это то, ради чего все организации, занятые в области продажи товаров и услуг, осуществляют свою деятельность. Получение прибыли — вот главная цель любой хозяйствующей компании в условиях рыночных о…
Бизнес
Коэффициент оборачиваемости: формула. Коэффициент оборачиваемости активов: формула расчета
Руководство любого предприятия, а также его инвесторы и кредиторы интересуются показателями эффективности деятельности компании. Для проведения всестороннего анализа применяют различные методики.В обязательном …
Бизнес
Коэффициент оборачиваемости и загрузки оборотных средств
Из курса «Экономика предприятия» каждому выпускнику экономического факультета известно, что оборотные средства являют собой некую совокупность различных производственных фондов и фондов обращения не в нату…
Маркетинг
Какие средства внеоборотные активы включают в себя и их учет
Под активами понимаются все объекты, находящееся на балансе предприятия. Их учет ведется на счетах актива, в дебетовой колонке. Поэтому об общей стоимости имущества предприятия нужно судить по дебету активных счетов.
Новости и общество
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами: что это и как рассчитать
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами раскрывает, достаточно ли у предприятия своих средств, которые необходимы для его финансовой устойчивости. Наличие у хозяйствующего субъекта капитала &ndas…
Образование
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств
В условиях рыночной экономики стабильность положения компании в значительной степени обусловлена ее активностью в работе, которая зависит от деловой репутации, эффективного использования ресурсов, широты рынков сбыта,…
